Optionen
Wo sich die Optionen auf Bitcoin und Ether ballen: Gamma und Delta nach Strike, Open Interest und Max Pain je Verfall.
Stand 31.10.2026 · 21:54 UhrBTC-Optionen auf Deribit
300.012 BTC in 778 Optionen · Index 77.432,48 $
Gamma nach Strike
Dollar-Delta je 1 % KursbewegungStrikes bis 30 % über und unter dem Kurs, alle Verfälle zusammen. Je höher der Balken, desto stärker ändert sich das Delta dieser Optionen, wenn sich der Kurs bewegt.
Delta nach Strike
Nominalwert in DollarDelta aus Sicht der Inhaber: Calls nach oben, Puts nach unten. Händler, die dieselben Optionen verkauft haben, tragen das umgekehrte Vorzeichen.
Größte Strikes
| Strike | Calls | Puts | Gamma/1 % | Netto-Delta |
|---|---|---|---|---|
| 80.000,00 $ | 11.709 | 6.624 | 41,04 Mio. $ | +133,62 Mio. $ |
| 90.000,00 $ | 13.919 | 811 | 16,15 Mio. $ | +98 Mio. $ |
| 85.000,00 $ | 11.803 | 1.255 | 21,26 Mio. $ | +90,37 Mio. $ |
| 60.000,00 $ | 2.416 | 9.554 | 6,78 Mio. $ | +98,56 Mio. $ |
| 82.000,00 $ | 9.312 | 2.539 | 31,68 Mio. $ | +45,82 Mio. $ |
| 100.000,00 $ | 9.213 | 338 | 6,06 Mio. $ | +39,99 Mio. $ |
| 88.000,00 $ | 9.226 | 325 | 13,9 Mio. $ | +115,99 Mio. $ |
| 75.000,00 $ | 2.226 | 6.849 | 22,42 Mio. $ | −51,02 Mio. $ |
| 40.000,00 $ | 364 | 8.380 | 782.655,5 $ | +16,85 Mio. $ |
| 70.000,00 $ | 2.867 | 5.753 | 11,11 Mio. $ | +85,14 Mio. $ |
Nach Verfall
| Verfall | Calls | Puts | P/C | Max Pain |
|---|---|---|---|---|
| 01.11.2026 | 1.138 | 3.122 | 2,74 | 78.000,00 $ |
| 02.11.2026 | 1.276 | 1.520 | 1,19 | 78.000,00 $ |
| 03.11.2026 | 233 | 682 | 2,93 | 77.500,00 $ |
| 04.11.2026 | 81 | 117 | 1,44 | 77.500,00 $ |
| 06.11.2026 | 20.221 | 6.692 | 0,33 | 80.000,00 $ |
| 13.11.2026 | 3.586 | 6.521 | 1,82 | 79.000,00 $ |
| 20.11.2026 | 753 | 1.290 | 1,71 | 79.000,00 $ |
| 27.11.2026 | 29.296 | 19.816 | 0,68 | 80.000,00 $ |
| 25.12.2026 | 82.053 | 54.077 | 0,66 | 75.000,00 $ |
| 29.01.2027 | 911 | 1.523 | 1,67 | 77.000,00 $ |
Open Interest, implizite Mark-Volatilität und Forward-Preise aus der öffentlichen Book-Summary von Deribit, alle fünf Minuten aktualisiert. Die Griechen sind unsere eigene Black-Scholes-Rechnung auf Deribits Mark-IV und dem Forward jedes Verfalls, mit einem risikolosen Zins von null – nicht die von Deribit veröffentlichten Werte. Gamma in Dollar-Delta je 1 % Bewegung (Γ × Open Interest × Kurs² × 1 %). Das Händler-Gamma unterstellt, dass Market Maker jede offene Option verkauft haben; wer tatsächlich die Gegenseite hält, wird nicht veröffentlicht – eine Konvention, keine Messung. Max Pain ist der Abrechnungspreis, bei dem die Inhaber der Optionen eines Verfalls zusammen am wenigsten ausgezahlt bekommen. Keine Anlageberatung. Zu den Derivaten →